近期全球最受注意就是輝達及台積電(2330)，兩者若還原分拆或除息，股價都創歷史新高，輝達先受川普帶隊到中東獲得主權AI青睞，而原本被川普政府禁止將H20晶片輸往中國，黃仁勳警告將喪失500億美元市場，後來也被解禁可輸往中國。兩者令AI晶片族群(包括AMD)同享利多，輝達股價漲破歷史新高，總市值一度超過4.2兆美元，超過臉書及谷歌市值加總！從去年一直走勢較弱勢的AMD，同樣出現補漲，4月初以來漲幅更勝輝達。

而輝達主要是靠台積電替其製作AI晶片，輝達好，台積電也好，尤其4月底至5月台幣一陣急升，市場普遍認為第2季台幣大幅升值超過10%，以美國為主要市場、收入以美元為主的台積電，毛利率必受影響。結果17日法說會公布，台積電原預估第2季毛利率、營益率區間分別為57至59%、47至49%，實際數字為毛利率58.6%及49.6%，並將全年營收成長從成長25%調升至30%。雙雙大幅超過市場預期，股價大漲最高至1160元歷史新高，若加計今年兩次配息，股價也創歷史新高。而台積電預估今年配息18元、明年至少20元！台積電中期股價續創新高並不難。

除台積電外，這次許多中小型公司股價大漲，總市值也快速累積，尤其AI零組件包括CCL的台光電(2383)、滑軌的川湖(2059)、連接線的貿聯KY(3665)、電源供應器的台達電(2308)及良維(6290)、散熱的奇鋐(3017)、機殼的勤誠(8210)、不斷電系統的新盛力(4931)、PCB的健鼎(3044)股價都創歷史新高。還有台積電大聯盟的探針卡旺矽(6223)、無塵室的漢唐(2404)及帆宣(6196)、耗材的世禾(3551)、設備的信紘科(6667)，其他如矽格(6257)、精成科(6191)也是創高格局。還有機器人相關的宸曜(6922)及和椿(6215)。金融股則有聯邦銀(2838)、中信金(2891)及華南金(2880)，股價都是創高模式。

可以注意到，AI伺服器零組件創高的領先指標—川湖、及一度擠身千元的台光電股價也創新高，目前台股股價超過千元計17檔，川湖第1季EPS26.35元，第2季營收創新高、上半年營收年增83.7%，這種態勢今年每股有賺超過3位數機會，可能能是繼大立光、緯穎之後，第3家EPS超過3位數公司。而另1檔較新掛牌的南俊國際(6584)，營收也步步上升，第2季營收創歷史高峰6.01億元，年增20.2%、季增加20.4%，以首季EPS1元，下半年接獲GB/ASIC訂單，GB200滑軌開始放量，營收及ASP看增，並再拿下Storage大單，未來半年將邁向大成長。預估今年EPS有機會創歷史新高，股價正向240元挑戰。

台光電首季EPS10.01元；第2季營收225.03億元，創歷史新高並年增45.7%，由於該公司在美國有公司，對於關稅被影響不大；此外，台光電主要產品銅箔基板(CCL)，主要原料來自於銅，銅是以美元計價，台幣升值購銅成本相對較低，可以預期第2季EPS有機會超過十元以上；再者，CCL價格有調漲機會，預估年EPS超過42元以上，以股價1000元計算，PE未達25倍，逢低可注意。籌碼上包括政府基金及大多數投信旗下基金都持有台光電，只要未超過1萬張以上大量下跌前仍有利多頭。

連接線廠貿聯KY第2季營收166.3億元，創歷史紀錄，上半年營收年成長29.4%，該公司切入輝達GB200以及AEC逐季放量，在HPC及半導體逐漸放量，以首季EPS8.49元，全年有機會賺超過3個股本，再創歷史新高。近期除息10.505元、股票0.1元，並馬上填權息，股價低於800元可以注意。

台達電股價近期頻創歷史新高，外資圈普遍調高評等，目前總市值已達1.33兆元，居台股第4名，超過廣達(2308)，姿態與台積電一樣高。

奇鋐這次也將股價拉到創新高，總市值超過3000億元，從氣冷技術到液冷，營收已連續5個月創新高，上半年營收成長66.5%，首季EPS8.28元，加上轉投資持股16.87%富世達(6805)，在營收成長等優勢下，逢低800元以下值得追蹤。

台積電大聯盟的旺矽，單月營收也上升至11億元以上，第2季營收32.92億元，季增16.4%、年增37.6%，第1季EPS7.68元，已領先創歷史新高，第2季可望持續走高。今年EPS有機會向32元以上推升，旺矽較少有匯兌問題，1000元以下值得注意。

近期最強的當屬無塵室的漢唐，由於跟著美台積電東進美國，在台積電預計投資美國4個晶圓代工廠、2個先進封裝廠，漢唐可跟著成長。特別是首季EPS已達10.55元，第2季營收也季增28.3%、年增加30%，今年EPS可望向40元推升，且美國建廠完全完工要到2028年以後，相當於保障這段時間獲利。

過去漢唐一向都是以高殖利率為主，去年EPS32.94元、今年配息28元現金，除息後馬上填息股價續創歷史新高，投信基金積極買進，後續若拉回至650元以下是可以追蹤。

台積電下半年進入2奈米，相關耗材廠商可望一起獲利成長，包括中砂(1560)、達興材料(5234)、世禾、台特化(4772)、新應材(4749)等可望都有不錯業績。其中世禾股價最先創歷史新高，該公司為台灣半導體設備清洗領域的領導廠，同業包括榮眾科技、德揚、3菱化學等，服務半導體與光電產業為大宗，隨著台積電持續擴廠，世禾半導體營收已突破8成，下半年台積電2奈米產能啟動，相較5奈米而言，清洗需求擴增1.2至1.3倍，且CoWoS先進封裝隨著產能大增，清洗需求亦值得期待。首季EPS2.13元，第2季營收7.19億元，季增5.7%、年增11.4%，預估全年EPS向7元以上推升，挑戰21年7.16元歷史高峰。

一向是PCB優等生的健鼎(3044)，第1季EPS達4.48元，且第2季營收179.03億元，年增13.3%，今年要賺超過1個股本並不難。該公司過去8年EPS都超過10元以上，且每年配息也都在7元以上，兩者都是相當好成績，去年EPS及配息都來到近8年高點—EPS15.95元、配息10.3元，，今年應該有更好成績，預估PE不到18倍，屬於該族群中較低者，所以被ETF選進，股價創歷史新高。

華南金(2880)及中信金(2891)兩家拉升至改名金控後高點，尤其中信金股價拉高超過兆豐金(2886)除息，外資持續買進。中信金上半年EPS1.78元，由於台壽保受到國際股匯市影響而壓低本業金融業獲利，但是今年EPS仍有機會接近3.2元。股價若拉回至38至40元可以留意。